Pourquoi 2021 sera phénoménal pour le Bitcoin ?
Le 7 janvier 2021, Bitcoin a franchi une autre étape historique. À peine 23 jours après avoir franchi la barre des 20K, puis 6 jours après avoir franchi la barre des 30K, le prix du bitcoin a dépassé les 40K $. À ce rythme, 50 000 $ peuvent être atteints très rapidement.
Avec la force du rallye haussier du bitcoin lancé en octobre 2020, rien ne semble impossible.
Depuis le 25 décembre, la hausse du prix du BTC est devenue absolument parabolique. Chaque fois que Bitcoin franchit un jalon historique, beaucoup pensent que le sommet du rallye est atteint. Et puis, après chaque correction, la demande finit par l’emporter.
La pression d’achat est si forte en ce moment qu’il ne semble pas facile d’envisager le grand retracement de plus de 30% qui suit habituellement sur le marché du bitcoin après ce type de rallye. Et même dans le cas d’une correction de 40%, le prix du BTC restera toujours supérieur à 25000 dollars, compte tenu des niveaux atteints en janvier.
Pour mieux comprendre ce qui se passe maintenant et pourquoi c’est si différent de ce que nous avons vu lors du marché haussier de 2017, je veux énumérer 6 raisons principales pour lesquelles le prix du bitcoin est entré dans un rallye parabolique.
Inflation monétaire infinie du dollar américain
L’incroyable vague actuelle de croissance du Bitcoin a été alimentée par des conditions macroéconomiques très spécifiques. Au cœur de cela se trouve l’inflation monétaire sans fin du dollar américain, qui s’est accélérée de façon phénoménale en 2020. De plus en plus de gens réalisent maintenant que nous sommes confrontés à une énorme inflation monétaire de la part de la Fed et d’autres banques centrales qui ont imprimé plus de 12 billions de dollars en quelques mois seulement.
La Fed, la banque centrale de la première puissance économique mondiale, a fortement augmenté la quantité de dollars américains en circulation.
Dès le premier jour où Richard Nixon a établi le système monétaire et financier actuel en août 1971, la masse monétaire M1 n’a cessé de croître. Entre 1975 et mars 2020, il est passé de 273 milliards de dollars à 4026 milliards de dollars.
Pendant l’épidémie de coronavirus, la masse monétaire M1 a augmenté de 3012 milliards de dollars. Cela signifie une augmentation de 75%:
Cette accélération sans précédent de la croissance de la masse monétaire M1 a des conséquences désastreuses pour la majorité de la population. Cela entraîne une perte de pouvoir d’achat, ce qui rend les pauvres encore plus pauvres:
Malheureusement, la situation ne s’améliorera pas dans les années à venir.
Alors que la richesse des milliardaires américains a augmenté de plus de 1 billion de dollars depuis mars 2020, les citoyens américains les plus pauvres se retrouvent aujourd’hui dans une situation encore plus difficile. Ceci, malheureusement, est une conséquence directe de l’effet Cantillon (voir lien PDF).
Pour se prémunir contre les effets de cet affaiblissement sans fin du dollar américain, quiconque peut se permettre d’acheminer ses fonds vers des valeurs refuges durant les crises.
Bitcoin est considéré comme de l’or 2.0
Pendant des siècles, l’or a été considéré comme la meilleure réserve de valeur. Aujourd’hui il a conservé cette réputation. Cependant, nous devons faire face aux faits: le monde change. Le monde devient de plus en plus numérique. Tout passe au numérique et l’or n’est pas très bien adapté aux exigences de ce nouveau monde.
Bitcoin a été créé par Satoshi Nakamoto fin 2008 pour redonner aux gens le contrôle de leur argent.
Les propriétés spécifiques de Bitcoin en font une incroyable réserve de valeur. Bitcoin peut être considéré comme la version 2.0 de l’or. La version numérique d’un métal précieux aux avantages innombrables: transportabilité, reconnaissance, divisibilité, rareté accrue, etc.
Bitcoin a également l’avantage d’être disponible pour le plus grand nombre de personnes. C’est la meilleure réserve de valeur pour le plus grand nombre de personnes sur Terre. Tout ce dont vous avez besoin pour posséder du Bitcoin c’est une connexion Internet et un smartphone. Pour transporter votre BTC à travers le monde, vous n’avez besoin que d’une chose: mémoriser ou enregistrer une phrase de passe de 24 mots qui vous permettra de retrouver l’accès à vos bitcoins où que vous soyez.
Les chiffres parlent en faveur du Bitcoin. Depuis sa création, le prix du BTC est passé de zéro à plus de 40 000 $. Cette croissance phénoménale est due au fait que de plus en plus de gens sont fermement convaincus du succès du Bitcoin. En 2020, la révolution Bitcoin a pris un tournant décisif, et maintenant rien ne peut l’arrêter.
Pour répondre à l’énorme demande que les gens auront dans les années à venir, Bitcoin verra une incroyable augmentation de sa demande.
Système monétaires du bitcoin
Alors que la demande de bitcoin va monter en flèche, leur offre maximale de bitcoin restera inchangée à 21 millions, quoi qu’il arrive. Bitcoin est une réserve de valeur unique car son offre reste la même, si la demande continue de croître.
De plus, la mise en circulation de nouveaux bitcoin s’est ralentie au fil du temps. Pour 210000 blocs extraits, le volume de nouveau bitcoin est réduit de moitié. Cela fait partie de la politique monétaire de Bitcoin, écrite dans son code.
Le Bitcoin est prévisible et immuable. Personne ne peut empêcher Bitcoin de fonctionner. Tout dépend de ses propriétés monétaires uniques. La technologie de Bitcoin sert simplement à donner de la crédibilité à ces propriétés monétaires.
C’est ce qui rend Bitcoin spécial. Aucune autre crypto-monnaie ne peut rivaliser avec elle. De plus en plus de gens s’en rendent compte. Et la réaction ne tarde pas à venir: la question de l’opportunité d’acheter des bitcoins pour eux est tout simplement immédiatement levée.
Troisième réduction de moitié du Bitcoin
Je me souviens encore du débat qui a attiré l’attention de la communauté Bitcoin au début de l’année dernière. La question était de savoir si la troisième réduction de moitié du Bitcoin était déjà incluse dans le prix du BTC ou non. Ce problème est apparu lorsque le Bitcoin se négociait à environ 9000 $.
Ma position à l’époque était que les conséquences d’un choc de création monétaire tel qu’une réduction de moitié du Bitcoin ne pouvaient être prédites avec certitude.
Indépendamment de la façon dont tout le monde était conscient de son arrivée, la réduction de moitié du Bitcoin aura toujours un effet incroyable sur le prix du BTC. Et cela a été confirmé une fois de plus. Comme toujours, l’influence visible de la réduction de moitié sur le prix a pris un certain temps. Cela commence toujours à se produire 5 à 6 mois après l’événement.
C’est arrivé cette fois aussi.
Le rallye haussier de fin 2020 a commencé 5 à 6 mois après la troisième réduction de moitié le 11 mai. Ce que nous voyons maintenant n’est que le début. D’ici la fin de 2021, le prix du bitcoin sera encore plus élevé.
Acceptation par les investisseurs institutionnels
Face à l’énorme inflation monétaire depuis mars 2020, tous les investisseurs institutionnels cherchent une solution pour protéger leur capital. Début mai de l’année dernière, Paul Tudor Jones a annoncé son choix du bitcoin sur l’or comme couverture contre cette inflation monétaire massive.
Il convient de noter son courage de défendre Bitcoin avant tout le monde.
Après son annonce, beaucoup ont finalement commencé à changer d’avis sur Bitcoin. Stanley Druckenmiller a adopté Bitcoin. Ray Dalio change progressivement d’avis. Seul Warren Buffett ne fait pas partie de cette liste jusqu’à présent. Que cela se produise ou non, la révolution Bitcoin se poursuivra.
Bitcoin consomme le monde, et maintenant que la phase de développement progressive est terminée, tout s’accélère. N’oubliez pas à quel point les technologies disruptives se développent: «progressivement, puis soudainement». Bitcoin entre dans une phase «soudaine».
En plus de l’intérêt pour le bitcoin de la part des investisseurs institutionnels, les grandes entreprises font du bitcoin leur réserve active. L’exemple de Michael Saylor est instructif. Il est venu à l’acceptation totale du Bitcoin, devenant un véritable maximaliste Bitcoin. Sa société MicroStrategy a acquis 1,125 milliard de dollars de bitcoins dans le cadre de sa stratégie.
Quelques mois à peine après ce choix audacieux, la valeur d’investissement de MicroStrategy a approché les 3 milliards de dollars.
Le fait qu’un géant du paiement en ligne tel que PayPal soit entré dans le monde du Bitcoin renforce également la confiance des gens. Les banques également proposeront bientôt à leurs clients d’acheter et de stocker des bitcoins pour eux. Cela ne fait plus de doute. JPMorgan, pour autant que je sache, a été le premier à tenter un tel pari.
Il n’y a pas si longtemps, son PDG, Jamie Dimon, a qualifié le Bitcoin d’arnaque. Tout a changé pour Bitcoin en 2020. Cet appétit des investisseurs institutionnels est une défense contre la tendance haussière actuelle. Pour chaque baisse de prix locale, ces nouveaux entrants se jettent sur chaque BTC mis en vente.
On assiste à une véritable crise de liquidité sur le marché du bitcoin, qui ne fait qu’augmenter la valeur du BTC détenu par les hodlers. Le prix du Bitcoin ne peut que continuer de grimper contre un dollar de plus en plus faible.
Bitcoin a atteint sa maturité
Après plus de 12 ans, Bitcoin a presque atteint sa maturité. Lors du précédent grand rassemblement en 2017, l’écosystème Bitcoin n’était pas encore prêt pour un tel afflux de nouveaux entrants. Il est maintenant prêt. Les principales plates-formes d’échange ont une infrastructure beaucoup plus robuste.
Ils ont également accès à des services bancaires de premier plan: Gemini et Coinbase s’associent désormais à JPMorgan.
Acheter des bitcoins n’a jamais été aussi simple. Vous pouvez le faire directement, ce qui est la meilleure solution, mais vous pouvez également le faire via des fonds bitcoin tels que Grayscale Investments.
Les dérivés et les ETF Bitcoin permettent à ceux qui le souhaitent, d’investir, mais craignent une forte volatilité de participer à ce marché. Cela change complètement les règles du jeu. Malgré le fait que le prix du bitcoin soit deux fois plus élevé qu’à la fin de 2017, le mempool du réseau n’est pas bondé.
L’état du réseau est la meilleure preuve de l’efficacité des améliorations apportées depuis, par la communauté des développeurs Bitcoin. Le réseau Bitcoin est maintenant prêt pour l’afflux massif d’investisseurs prévu en 2021.
Conclusion
Depuis plusieurs mois maintenant, tous les bitcoiners parlent du fait que les propriétés fondamentales du Bitcoin se renforcent constamment. L’effet de ce renforcement se fait sentir dès le tout début du rallye actuel. Le prix BTC du est entré en croissance parabolique.
À un moment donné, il y aura une correction importante. Ou cela peut ne jamais arriver parce que l’histoire ne se répète pas toujours. Quoi qu’il arrive, le bas de cette correction sera plus haut que le bas de la précédente.
Ensuite, le prix rebondira brusquement pour se rapprocher de l’objectif principal de 2021: 100 mille USD par BTC. Ce qui s’est passé début janvier m’a presque convaincu que mon niveau cible de 100 000 $ à la fin de l’année était encore trop conservateur. Certaines personnes continuent de m’en parler maintenant. Eh bien, attendez et voyez. Jusque-là, restez fort, restez hodler.
L’article ne contient pas de recommandations d’investissement, toutes les opinions exprimées expriment exclusivement les opinions personnelles de l’auteur et des répondants. Toute activité liée à l’investissement et à la négociation sur les marchés comporte des risques. Prenez vos propres décisions de manière responsable et indépendante.
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